BudgetBrews

06/10/2026

อันนี้ดีมาก 👍

ฟรี! ฐานข้อมูลกองทุนรวมกว่า 3,000 กองทุน โดยเด็กการเงิน

ค้นหากองทุนตามสินทรัพย์ที่สนใจ แยก Active และ Passive พร้อมเทียบค่าธรรมเนียมกับกองทุนในกลุ่มเดียวกันได้ในคลิกเดียว

หลายคนอาจจำโพสต์ “จัดกลุ่มกองทุนรวม มีเยอะแค่ไหนก็ไม่งง” ของเด็กการเงินได้
และมีคนถามถึงข้อมูลอัปเดตกันอยู่เรื่อย ๆ

ต้องยอมรับตรง ๆ ว่า ด้วยเวลาที่จำกัด การอัปเดตครั้งล่าสุดผ่านมาหลายเดือนแล้วครับ

//ทำไมถึงอัปเดตยาก?

วิธีเดิมคือไล่หาชื่อกองทุนทีละ บลจ. แล้วเปิดอ่าน factsheet ทีละกอง เพื่อดูว่าลงทุนในอะไร มีนโยบายปันผลไหม ป้องกันความเสี่ยงค่าเงินอย่างไร และรายละเอียดอื่น ๆ

อ่านไปก็สนุกดีครับ แต่พอมีกองทุนใหม่ออกมาเรื่อย ๆ การทำทั้งหมดด้วยมือก็เริ่มตามไม่ทัน

ผมเลยคิดว่า ถ้ามีเครื่องมือช่วยรวบรวมและจัดกลุ่มข้อมูลก็น่าจะดีกว่า จึงลองสร้างเป็น ฐานข้อมูลกองทุนรวม ที่ทุกคนเข้ามาค้นหาและเปรียบเทียบได้เอง

//เริ่มต้นยังไง?

ขั้นแรก ผมลองหาว่ามีใครรวบรวมข้อมูล factsheet ไว้แล้วหรือเปล่า คำตอบคือมีครับ นั่นคือ ก.ล.ต. (SEC) ซึ่งรับข้อมูล factsheet จาก บลจ. เข้าระบบทุกเดือน และเปิด Open API ให้นักพัฒนาดึงข้อมูลไปใช้งานได้ฟรี

ขั้นต่อมาคือเรียนรู้ Python เพื่อดึงข้อมูลผ่าน API ช่วงแรกบอกตรง ๆ ว่ามึนมากครับ แต่พอดึงข้อมูลออกมาได้ ก็เริ่มต่อยอดจากไฟล์ Excel ธรรมดา ให้กลายเป็นฐานข้อมูลที่กด Filter ได้ แล้วค่อย ๆ เพิ่มฟีเจอร์เข้าไป ต้องขอบคุณพี่ Claude ที่ช่วยไกด์ผมจนสำเร็จจนเป็นฐานข้อมูลที่เห็นอยู่นี้ กราบบบบ

//วิธีใช้งาน ไล่ทีละขั้นแบบนี้ครับ

1. Asset Class: เริ่มจากเลือกสินทรัพย์หลักที่กองทุนลงทุน เช่น หุ้น (Equity) ตราสารหนี้ หรือสินทรัพย์ประเภทอื่น

2. Sub-Asset Class: เมื่อเลือกสินทรัพย์หลักแล้ว ก็เจาะให้แคบลงได้อีก เช่น หุ้น USA หุ้น Global หรือธีม Health Care

3. Active หรือ Passive: เลือกแนวทางลงทุนที่สนใจ ระหว่างกองทุนที่ผู้จัดการกองทุนบริหารเชิงรุก กับกองทุนที่ลงทุนตามดัชนี
(ไม่แน่ใจว่าเป็นที่แรกที่แยกแบบนี้ไหม แต่หวังว่าจะช่วยให้เสิร์ชกองทุนได้สนุกขึ้นครับ!)

4. เจาะลึกต่อหลังเลือก Active/Passive:

ถ้าเลือก Passive จะดูต่อได้ว่ากองทุนอ้างอิงดัชนีประเภทไหน เช่น ดัชนีตลาดหรือดัชนีตามสไตล์หุ้น
ถ้าเลือก Active ระบบจะช่วยเทียบว่า ในรอบ 3 ปี กองทุนนั้นทำผลตอบแทนชนะ Index Fund ได้หรือไม่

5. นโยบายปันผล: ถ้าสนใจกองทุนที่จ่ายเงินปันผล ก็เลือกดูเฉพาะกลุ่มนั้นได้ หรือเลือกแบบสะสมมูลค่าหากไม่ต้องการรับเงินปันผลระหว่างทาง

6. Class Type: ดูว่ากองทุนเป็นคลาสทั่วไป หรือเป็นคลาสเฉพาะ เช่น e-class หรือ x-class ซึ่งอาจมีช่องทางซื้อแตกต่างกัน

7. FX Hedging Policy: เลือกตามนโยบายป้องกันความเสี่ยงค่าเงินที่ต้องการ เพราะแต่ละคนรับความผันผวนจากอัตราแลกเปลี่ยนได้ไม่เท่ากัน หากรับความเสี่ยงนี้ได้ อาจดูแบบ Unhedged; หากต้องการลดผลกระทบจากค่าเงิน ก็ลองดูแบบ Hedged

8. เลือกตาม บลจ.: สำหรับคนที่มี บลจ. ในดวงใจ ก็กรองดูเฉพาะกองทุนของ บลจ. นั้นได้ครับ (ฮ่า ๆ)

*********
ฟีเจอร์ที่อยากให้ลองที่สุด: เทียบค่าธรรมเนียมกับเพื่อนในกลุ่มเดียวกัน
********
สมมติว่ากำลังดูกองหุ้น USA ระบบจะนำไปเทียบกับ กองหุ้น USA ด้วยกัน ไม่ใช่เทียบกับกองทุนทุกประเภทปนกัน เพื่อให้เห็นชัดขึ้นว่า

//กองทุนที่ดูอยู่มีค่าธรรมเนียมรายปีเท่าไร
เมื่อเทียบกับกองทุนในกลุ่มเดียวกัน ถือว่าถูกหรือแพง
🟢 สีเขียว หมายถึงอยู่ในกลุ่มที่ค่าธรรมเนียมถูกที่สุด 25% แรก
🔴 สีแดง หมายถึงอยู่ในกลุ่มที่ค่าธรรมเนียมแพงที่สุด 25% แรก

นอกจากนี้ ยังดูค่าธรรมเนียมขาซื้อและขาขาย (front and back-end fees) ตามที่ระบุใน factsheet ได้ด้วย

*********
แถมอีกหนึ่งฟีเจอร์: คู่เทียบ DR
*********

หากกองทุนดัชนีที่กำลังดูมี DR ซึ่งอ้างอิงสินทรัพย์คล้ายกันและซื้อขายได้ใน Streaming ระบบจะแสดงชื่อ DR ที่เกี่ยวข้องไว้ให้

ตัวอย่างเช่น เมื่อดู SCBS&P500 ก็จะเห็น DR ที่เกี่ยวข้องแสดงอยู่ด้วย เพื่อใช้เป็นข้อมูลประกอบการเปรียบเทียบครับ

//สุดท้ายนี้

ผมดีใจมากที่ยังมีคนถามถึงการจัดกลุ่มกองทุนรวมอยู่เสมอ ฐานข้อมูลนี้จึงเป็นจุดเริ่มต้นให้เด็กการเงินกลับมาอัปเดตข้อมูลอีกครั้ง และช่วยให้เพื่อน ๆ ค้นหาและเปรียบเทียบกองทุนได้ด้วยตัวเอง

ลองเข้าไปเสิร์ชกันดูนะครับ ไม่แน่อาจเจอ “กองลับ” ที่ไม่เคยเห็นมาก่อนก็ได้ 😄

👉 ลิงก์อยู่ในคอมเมนต์

เด็กการเงิน

ขอบคุณข้อมูลจาก ก.ล.ต. (SEC Thailand) ครับ

05/10/2026

เสียดาย แอดทำตกน้ำหายไปหมดแล้ว
เข็ดแล้ว ไม่เอาแล้ว พอแล้ว 😭

ถ้าใช้ Bitcoin ทำ Asset Allocation ด้วย ผลตอบแทนจะเป็นยังไง

เมื่อเช้าแอดโพสต์รูปจาก JPMAM ในเรื่อง Asset Class Return
โดยนำ Asset Allocation เทียบกับ Return กับรายสินทรัพย์
คุณ Crypto Wolves ตั้งคำถามว่า ถ้าเพิ่ม Bitcoin เข้าไปจะเป็นอย่างไร

แอดเลยลองใส่ Bitcoin เข้าไปใน Asset Allocation เดิมซัก 5%
ดึงจากทุก Asset เดิมราว 0.556%

======

**น้ำหนักรายสินทรัพย์เดิม vs ใหม่

Large Cap 25.0% >> 24.444%
Small Cap 10.0% >> 9.444%
DM Equity 15.0% >> 14.444%
EM Equity 5.0% >> 4.444%
Fixed Income 25.0% >> 24.444%
Cash 5.0% >> 4.444%
High Yield 5.0% >> 4.444%
Commodity 5.0% >> 4.444%
REITs 5.0% >> 4.444%
Bitcoin 0% >> 5.000%

=====

ผลที่ได้พบว่า ถ้าเป็นรายสินทรัพย์ Bitcoin ได้เยอะมากครับ ปีที่ขึ้นก็ดึงผลตอบแทนขึ้นได้เยอะเลย

ลองเทียบ AA1 (Port ที่ไม่มี Bitcoin) vs AA2 (Port ที่มี Bitcoin)

ปี 2020 Bitcoin +303%
AA1 +10.6% vs AA2 +25.4%

ปี 2021 Bitcoin +59.7%
AA1 +13.5% vs AA2 +15.7%

ปี 2022 Bitcoin -64.3%
AA1 -13.9% vs AA2 -16.5%

ปี 2023 Bitcoin +155.4%
AA1 +14.1% vs AA2 +21.3%

ปี 2024 Bitcoin +121%
AA1 +10% vs AA2 +15.6%

ปี 2025 Bitcoin -6.3%
AA1 +15.8% vs AA2 +14.7%

ปี 2026 (ม.ค.-ก.ย.) Bitcoin -4.5%
AA1 8.8% vs AA2 8%

แน่นอนว่าปีที่ Bitcoin บวกแรงๆ แม้ถือเพียง 5% ของพอร์ตก็ดึง Performance ขึ้นดี
แต่ปีที่ร่วงแรงๆอย่าง 2018 2022 ก็มีผลเช่นกัน (ปี 2018 >> AA1 -5.8% vs AA2 -9.1%)

=====

ทั้งนี้เป็นผลการศึกษาแหละนะ ถามว่า Bitcoin ควรมีน้ำหนักเท่าไหร่
มีงานศึกษามาดังนี้

- BlackRock Investment Institute ตอบ 1-2% >>> ดู Risk Budget มองว่าเกิน 2% แล้ว BTC เริ่มเพิ่มความเสี่ยงของพอร์ตเร็วมาก

- Fidelity Digital Assets 2026 ตอบ 1-3% >> โดยมองในเชิง Sharpe/Sortino improvement หรือ ผลประโยชน์เชิง risk-adjusted เด่นที่สุด

- Fidelity Forward MVO ตอบ 9.4% >> ภายใต้สมมติฐาน BTC return 25%, vol 50%; ไวต่อสมมติฐานมาก ซึ่งมอง Maximum Sharpe

- ARK Invest 2025 ตอบ 8% >> โดยทำ Rolling Optimization มอง Max Sharpe เฉลี่ย 7.5%, หลาย metric รวมกันเฉลี่ยราว 8.1%

- CFA Institute research ตอบ 1-5% >> ยึด Historical portfolio tests พบว่าช่วง 0–4% เพิ่ม BTC โดย drawdown ของพอร์ตไม่ได้เพิ่มมากในตัวอย่างย้อนหลัง

=====

สรุปแล้ว Bitcoin ควรมีน้ำหนักเท่าไหร่ ในพอร์ต

แล้วแต่คุณเลยครับ
แอดไม่มีคำตอบให้คุณนะ ไม่ได้เชี่ยวชาญพอ แต่บอกได้อย่างหนึ่งว่า น้ำหนักของมันก็อยู่ที่ความเข้าใจของเราด้วย

เป็นไอเดียให้คุณไปคิดกันต่อครับ

24/09/2026

🎉 เมื่อเนเน่ชนะเงินรางวัลจากรายการ agt...

ในหัวคนทั่วไป: "สุดยอด ได้เงินรางวัลแบบนี้ ชีวิตสบายละ"

ในหัวนักวางแผนการเงิน: ...

#โถชีวิตนักวางแผนการเงิน 😅

24/09/2026

จะเข้าเดือนตุลาแล้ว ใครยังไม่ได้จัดทีมฟุตบอลของตัวเองบ้างน้า? 🙋⚽
ก่อนเลือกตัวผู้เล่น แอดขอแนะนำสิ่งที่ควรพิจารณาสั้นๆดังนี้ครับ

1. ทีมที่คนอื่นจัดอาจไม่ได้เหมาะกับทีมของเรา เราต้องเป็นผู้จัดการทีมของเราเอง ดังนั้นเราต้องเข้าใจระดับความเสี่ยงขอตัวเองก่อน แล้วจะรู้ว่าควรจัดแผนยังไง เช่น ถ้าเรารับความเสี่ยงได้ต่ำ (รับไม่ได้หากเสีย clean sheet) ก็ควรต้องอัดกองหลังแน่นๆหน่อย หรืออัดฉีดเงินไปที่ผู้รักษาประตู (เพิ่มสัดส่วนกองตราสารหนี้ระยะสั้น หรือ ThaiESG กองตราสารหนี้) เยอะหน่อย แต่ถ้าคนที่รับความเสี่ยงได้สูง อาจไปเน้นที่กองกลางตัวรุกหรือกองหน้าได้เยอะหน่อย

2. อย่าลืมว่า แม้แต่ซุปตาร์อย่างฮาลันด์ ซาล่าห์ บรูโน ก็มีช่วงที่ฟอร์มตกเหมือนกัน การเลือกกองทุนโดยเน้นแต่ดูผลตอบแทนที่ผ่านมา ก็ต้องระวังด้วย เพราะผลตอบแทนนั้นไม่ได้การันตีว่าจะเกิดขึ้นในอนาคต

3. สำหรับการลงทุนในกองลดหย่อนภาษี การสับเปลี่ยนกองทุนไม่ได้ทำได้ง่ายเหมือนการเปลี่ยนตัวผู้เล่นในสนาม ที่ทำง่ายคือการสับเปลี่ยนกองภายใต้บลจ.เดียวกัน ดังนั้นต้องวางแผนก่อนว่า ถ้าจะลงกองไหน จะสับเปลี่ยนไปเป็นกองไหนได้บ้าง หรือถ้ามองว่าวางโครงสร้างกลางๆไว้ก่อน เน้น core port เป็นดัชนีหรือ passive ก็ตัดปัญหาเรื่องจะมาปรับพอร์ตทีหลัง

4. เรื่องค่าใช้จ่ายในระยะยาวก็มีผลมาก นักเตะแต่ละคนค่าเหนื่อย (ค่าธรรมเนียมการจัดการ) ไม่เท่ากัน การถือตัวรุกเก่งๆไว้เยอะ ก็เสียค่าเหนื่อยทุกปีสูงกว่า พอทบไปเป็นสิบๆปีก็คิดเป็นต้นทุนที่สูงอยู่ อย่าลืมเปรียบเทียบว่ากองทุนที่อ้างอิงกองแม่หรือดัชนีตัวเดียวกัน ตัวไหนค่าธรรมเนียมถูกกว่าด้วย

❓ส่วนใครยังไม่ได้เริ่มจัดทีม หรือไม่รู้ว่าจะจัดพอร์ตยังไง
ทักแอดมาได้เลย สามารถเปิดพอร์ตลดหย่อนภาษีกับแอดได้โดยตรง ก็จะช่วยดูแลให้กันไปยาวๆเลยครับ 😘

🎯 ชวนมาจัดทีมวางแผนภาษี เติม-ปรับ-ขยับพอร์ต Tax Tactic Pick Your Next Move ด้วย RMF และ Thai ESG จาก 4 สไตล์การลงทุน อัปเดตใหม่ล่าสุดปี 2026

เลือกกองทุนที่ใช่ให้เหมาะกับเป้าหมายการลงทุนของคุณ

🔵 The Pioneer: กองหน้าตัวเป้า สายล่าอนาคต
กองทุนที่ลงทุนในหุ้นกลุ่มอุตสาหกรรมต่าง ๆ เช่น เทคโนโลยี, AI, สุขภาพ, พลังงานสะอาด และโครงสร้างพื้นฐาน เพื่อเป้าหมายคว้าโอกาสสร้างผลตอบแทนจากธีมแห่งอนาคต

🟣 The Explorer: กองกลางตัวรุก หัวใจในแดนบุก
กองทุนที่ลงทุนในตลาดหุ้นประเทศต่าง ๆ ทั่วโลก สำหรับเป้าหมายสร้างสรรค์โอกาสรับผลตอบแทนในระยะยาว พร้อมค้นหาการลงทุนที่ยอดเยี่ยมจากทั่วทุกมุมโลก

🟢 The Balancer: กองกลางสายสมดุล เน้นคุมจังหวะเกม
กองทุนที่มีนโยบายจัดพอร์ตแบบสมดุลในหลากหลายสินทรัพย์ ทั้งหุ้น ตราสารหนี้ และสินทรัพย์อื่น ๆ เน้นรักษาสมดุลทั้งรุกและรับ พร้อมบริหารความผันผวนให้พอร์ตการลงทุน

🟠 The Defender: กองหลังปราการแกร่ง รับเหนียวแน่นทุกสภาวะ
กองทุนที่ลงทุนในตราสารหนี้ รวมถึงทองคำ ซึ่งมีเป้าหมายเพื่อเสริมความมั่นคง ช่วยปกป้องพอร์ตและรับมือกับความเสี่ยง

คำเตือน:
- ผู้ลงทุนต้องทำความเข้าใจลักษณะสินค้า เงื่อนไข ผลตอบแทน และความเสี่ยงก่อนตัดสินใจลงทุน รวมถึงศึกษาข้อมูลสิทธิประโยชน์ทางภาษีของกองทุน RMF และ Thai ESG ตามคู่มือการลงทุนและข้อกำหนดของกรมสรรพากร กรณีไม่ปฏิบัติตามเงื่อนไขภาษีจะไม่ได้สิทธิประโยชน์ตามที่กฎหมายกำหนด
- การลงทุนในกองทุนรวมไม่ใช่การฝากเงิน กองทุนอาจมีการลงทุนกระจุกตัวในประเทศหรืออุตสาหกรรมที่เกี่ยวข้องกับ ESG ซึ่งอาจทำให้มีความเสี่ยงสูง ผู้ลงทุนควรกระจายความเสี่ยงและพิจารณาความเหมาะสมกับพอร์ตการลงทุนโดยรวมของตนเอง
- ผลการดำเนินงานในอดีตมิได้ยืนยันผลการดำเนินงานในอนาคต สิทธิประโยชน์ทางภาษีขึ้นอยู่กับข้อกำหนดของกรมสรรพากรซึ่งอาจมีการเปลี่ยนแปลงได้ ผู้ลงทุนควรศึกษาหรือปรึกษาผู้เชี่ยวชาญด้านภาษีก่อนการลงทุน
- สอบถามข้อมูลเพิ่มเติมหรือขอรับหนังสือชี้ชวนได้ที่ บริษัทหลักทรัพย์นายหน้าซื้อขายหน่วยลงทุน ฟินโนมีนา จำกัด ในช่วงเวลาวันทำการตั้งแต่ 09:00-17:00 น. ที่หมายเลขโทรศัพท์ 02 026 5100 และทาง LINE

13/09/2026

หลายคนลืมนึกถึงเรื่องนี้
ลงทุนไม่ได้มีแค่จะเอาแต่ผลตอบแทน หรือต้นทุนต่ำสุด
การวางแผนเรื่องการส่งต่อความมั่งคั่งนี่สำคัญมากๆ
จริงๆเคสนี้มี solutions หลายแบบที่ช่วยได้นะ

เราเจอเคสนี้จากเพื่อนของเพื่อน ไม่ได้อ่านมาจากตำราค่ะ

พี่คนหนึ่งเสียกะทันหัน ทิ้งพอร์ตหุ้นสหรัฐไว้ราวหกล้านหกแสนบาท

ครอบครัวรู้รหัสผ่าน เข้าแอปได้ เห็นตัวเลขครบทุกบรรทัด

แต่กดขายไม่ได้ โอนออกไม่ได้ ถอนสักบาทก็ไม่ได้

ไม่ใช่เพราะโบรกโกง แต่เพราะกฎหมายอเมริกาสั่งให้โบรกแช่บัญชีไว้ จนกว่าจะมีเอกสารใบหนึ่งจากกรมสรรพากรสหรัฐ

กว่าเอกสารใบนั้นจะออก ผ่านไปเกือบปี

เรื่องนี้ไม่ได้เกิดเพราะเขาลงทุนผิด เขาเลือกของดีด้วยซ้ำ

มันเกิดเพราะมีเส้นหนึ่งที่เขาไม่เคยรู้ว่ามีอยู่

เส้นนั้นชื่อ 60,000 ดอลลาร์

กฎหมายสหรัฐให้คนที่ไม่ใช่พลเมืองและไม่ได้อยู่อเมริกา ถือทรัพย์สินสัญชาติอเมริกันได้ฟรีแค่ 60,000 ดอลลาร์

ที่อัตราค่าเงินตอนนี้ราว 32.87 บาทต่อดอลลาร์ คิดเป็นเงินไทยประมาณ 1,970,000 บาท

จุดที่คนเข้าใจผิดกันมากที่สุดคือ ตัวเลขนี้ไม่ใช่กำไร

มันคือมูลค่าตลาดรวมของพอร์ต ณ วันที่เราจากไป

ต่อให้ขาดทุนอยู่ ก็นับเต็มมูลค่าเหมือนกันค่ะ

แล้วเส้นนี้อยู่ตรงนี้มาตั้งแต่ปี 1988 ไม่เคยขยับตามเงินเฟ้อเลยสักครั้ง

ขณะที่คนอเมริกันเองได้สิทธิยกเว้นถึง 15 ล้านดอลลาร์ในปี 2026 และปรับขึ้นตามเงินเฟ้อทุกปี

ต่างกันสองร้อยห้าสิบเท่า สำหรับหุ้นตัวเดียวกัน ในบัญชีแบบเดียวกัน

บางประเทศมีสนธิสัญญาภาษีมรดกกับสหรัฐ ช่วยยกเว้นเพิ่มได้

ไทยไม่อยู่ในรายชื่อนั้นค่ะ

ทีนี้มาดูตัวเลขจริงที่เกิดขึ้น

พอร์ตหุ้นสหรัฐมูลค่า 200,000 ดอลลาร์ หรือราวหกล้านหกแสนบาท

หักส่วนที่ได้ฟรีแล้ว คำนวณตามตารางอัตราก้าวหน้าของ IRS จะเสียภาษีราว 41,800 ดอลลาร์

คิดเป็นเงินไทยราว 1,374,000 บาท หรือประมาณ 21% ของทั้งพอร์ต

ถ้าพอร์ตโต 1 ล้านดอลลาร์ ภาษีจะอยู่ที่ราว 332,800 ดอลลาร์

ราวสิบเอ็ดล้านบาท หรือหนึ่งในสามของพอร์ตทั้งก้อน

อัตราสูงสุด 40% เริ่มทำงานเมื่อฐานภาษีเกินหนึ่งล้านดอลลาร์

ยิ่งพอร์ตโต สัดส่วนที่หายไปยิ่งใหญ่ขึ้น ไม่ใช่เล็กลง

แล้วอะไรบ้างที่นับว่าเป็นทรัพย์สินสัญชาติอเมริกัน

หุ้นของบริษัทที่จดทะเบียนในสหรัฐนับหมด ไม่ว่าเราจะซื้อผ่านโบรกไทย โบรกสิงคโปร์ หรือโบรกอเมริกา

กองทุน ETF ที่จดทะเบียนในสหรัฐก็นับ ทั้ง VOO ทั้ง QQQ ทั้ง SPY

สัญชาติของโบรกไม่เกี่ยว สัญชาติของตัวหลักทรัพย์ต่างหากที่เกี่ยว

ส่วนของที่ไม่นับ มีมากกว่าที่คนคิดค่ะ

เงินฝากธนาคารในสหรัฐที่ไม่เกี่ยวกับการทำธุรกิจ ไม่นับ

ETF ที่จดทะเบียนในไอร์แลนด์ ไม่นับ ถึงจะถือหุ้นอเมริกันเต็มพอร์ตก็ตาม

DR ที่ซื้อขายในตลาดหุ้นไทย ไม่นับ

กองทุนรวมไทยประเภท FIF ที่ไปลงทุนต่างประเทศ ไม่นับ

ประกันชีวิตที่เอาชีวิตของเราซึ่งเป็นคนต่างชาติเป็นฐาน ก็ไม่นับ

ตรงนี้คือจุดที่เปลี่ยนเรื่องนี้จากข่าวร้าย ให้กลายเป็นสิ่งที่จัดการได้

ทางที่ตรงที่สุดคือย้ายแกนหลักของพอร์ตไปที่ ETF จดทะเบียนไอร์แลนด์ แบบ CSPX หรือ VUAA ซึ่งถือดัชนี S&P 500 เหมือนกัน

และของแถมจากทางนี้ไม่ใช่เรื่องมรดกอย่างเดียว

เงินปันผลจากหุ้นอเมริกันที่จ่ายเข้ากองไอร์แลนด์ ถูกหักภาษี 15% ตามสนธิสัญญาสหรัฐกับไอร์แลนด์

แต่ถ้าเราถือ ETF อเมริกันตรง ๆ ในฐานะคนไทย จะโดนหัก 30%

ครึ่งหนึ่งของภาษีปันผลที่ประหยัดได้ ทบต้นไปสามสิบปี ไม่ใช่ตัวเลขเล็กเลยนะคะ

ทีนี้ถึงความลับที่แทบไม่มีใครพูดถึง และเป็นข้อที่เราคิดว่าคมที่สุดในเรื่องนี้

กฎหมายสหรัฐมองการให้ตอนมีชีวิต กับการส่งต่อตอนเสียชีวิต ด้วยสายตาคนละแบบสิ้นเชิง

สำหรับคนต่างชาติที่ไม่ได้อยู่อเมริกา หุ้นและ ETF ถือเป็นทรัพย์สินไม่มีรูปร่าง

การยกหุ้นสหรัฐให้ลูกหรือคู่สมรสตอนที่เรายังมีชีวิตอยู่ จึงไม่อยู่ในข่ายภาษีการให้ของสหรัฐ

แต่ถ้าหุ้นตัวเดิมนั้นยังอยู่ในชื่อเราในวันที่เราจากไป มันจะเข้าข่ายภาษีมรดกทันที

ของชิ้นเดียวกัน ประตูสองบาน บานหนึ่งฟรี อีกบานสูงสุด 40%

ความต่างอยู่ที่จังหวะเวลาล้วน ๆ ค่ะ

แต่ขอวางกับดักไว้ให้ครบ เพราะข้อนี้ยังมีภาษีไทยและกฎการให้ของไทยรออยู่อีกชั้น ควรคุยกับที่ปรึกษาก่อนขยับจริง

กับดักอีกข้อที่คนพลาดบ่อยคือ คิดว่าเปิดบัญชีร่วมกับคู่สมรสแล้วจะรอด

ไม่รอดค่ะ โดยหลักแล้วสรรพากรสหรัฐจะถือว่าทั้งก้อนเป็นของผู้ตาย จนกว่าอีกฝ่ายจะพิสูจน์ได้ว่าเงินส่วนไหนเป็นของตัวเองจริง

และเรื่องที่เจ็บกว่าภาษีคือการแช่แข็ง

ทายาทต้องยื่นแบบ 706-NA ภายในเก้าเดือนนับจากวันเสียชีวิต แล้วรอใบรับรองการโอนที่เรียกว่า Form 5173

กระบวนการนี้ปกติใช้เวลาหกถึงเก้าเดือนหลังเอกสารครบ และหลายเคสลากยาวเกินหนึ่งปี

ตลอดช่วงนั้นพอร์ตขายไม่ได้ ปรับไม่ได้ ต่อให้ตลาดจะพังลงมาต่อหน้าก็ทำอะไรไม่ได้

ส่วนฝั่งไทย ภาษีการรับมรดกจะเริ่มทำงานเมื่อมรดกที่รับจากคนคนเดียวเกิน 100 ล้านบาท

เก็บเฉพาะส่วนเกิน อัตรา 5% สำหรับลูกหลานและบุพการี และ 10% สำหรับคนอื่น

เทียบกันแล้วจะเห็นว่าเส้นของไทยอยู่ที่ร้อยล้าน ส่วนเส้นของอเมริกาอยู่ที่ไม่ถึงสองล้าน

สิ่งที่เราทำเองและอยากให้ทุกคนทำคือ เขียนกระดาษหนึ่งแผ่นเก็บไว้

ระบุว่ามีบัญชีอะไรบ้าง อยู่ที่โบรกไหน ถือของสัญชาติอะไร และใครคือคนที่ต้องติดต่อ

เพราะเคสที่แย่ที่สุดไม่ใช่เคสที่เสียภาษี

แต่คือเคสที่ไม่มีใครในบ้านรู้ว่าพอร์ตอยู่ตรงไหน แล้วเงินก้อนนั้นก็นอนนิ่งอยู่อย่างนั้นไปเรื่อย ๆ

เรื่องนี้ไม่ได้ชวนให้กลัวการลงทุนต่างประเทศเลยค่ะ

เราเองก็ยังถืออยู่ แค่เปลี่ยนภาชนะที่ใส่มันเท่านั้นเอง

การวางแผนที่ดีที่สุดไม่ใช่การเลือกหุ้นเก่งที่สุด

แต่คือการไม่ปล่อยให้กติกาที่เราไม่เคยอ่าน มาตัดสินว่าเงินที่เราสร้างมาทั้งชีวิต จะไปถึงมือใคร

#ความลับของเงิน

12/09/2026

ถ้าเกษียณพร้อมเงิน 39.26 ล้านบาท และเจอตลาดหุ้นลดลง 35% ตั้งแต่ปีแรก…

คำถามคือ เงินเท่ากัน จะมีโอกาสอยู่รอดเท่ากันหรือไม่?

ผมลองทดสอบด้วย Monte Carlo 10,000 เส้นทาง โดยใช้เงินเริ่มต้นและค่าใช้จ่ายเหมือนกัน แต่เปลี่ยนวิธีจัด Retirement Architecture

กรณีแรก ไม่มี Income Portfolio เงินทั้งหมดอยู่ใน De-Accumulation Portfolio เมื่อต้องใช้เงินก็ถอนจากพอร์ตนี้โดยตรง

กรณีที่สอง แบ่งเงินบางส่วนมาสร้าง Income port เพื่อกระแสเงินสดผ่าน Thai IG Bond และให้เงินต้น Income Portfolio ทำหน้าที่เป็น Backstop เมื่อ De-Acc ไม่เพียงพอ

กรณีที่สาม คล้ายแบบที่ 2 แต่ใช้ Global Income แทน IG Bond ซึ่งสร้างทั้งกระแสเงินสดและเปิดโอกาสให้เงินต้นเติบโต พร้อมใช้เป็น Backstop ได้เมื่อจำเป็น

เมื่อเจอ Shock ตั้งแต่ปีแรก ผลที่ได้คือ

* ไม่มี Income Portfolio: Success Rate 35%
* Thai IG พร้อม Backstop: Success Rate 40%
* Power Income พร้อม Backstop: Success Rate 74%

และเมื่อเพิ่ม Dynamic Withdrawal โดยชะลอค่าใช้จ่าย Lifestyle หลังปีที่พอร์ตติดลบ Success Rate เพิ่มเป็นประมาณ 65%, 84% และ 93% ตามลำดับ

Dynamic Withdrawal ไม่ได้สร้างผลตอบแทนเพิ่ม แต่ช่วยลดแรงกดดันต่อพอร์ตในช่วงที่ตลาดไม่ดี โดยยังให้ความสำคัญกับค่าใช้จ่ายจำเป็นก่อน

ผลทดสอบนี้จึงไม่ได้บอกว่า เพียงเลือกกองทุนที่จ่าย Income สูงแล้วแผนเกษียณจะสำเร็จ

สิ่งสำคัญคือการเชื่อมกลไกทั้งหมดเข้าด้วยกัน ตั้งแต่ Income Portfolio, De-Accumulation Portfolio, ลำดับการถอนเงิน, Income Backstop ไปจนถึง Dynamic Withdrawal

ผู้ที่มาเรียนหลักสูตร **RETIREMENT PLANNING: PRACTICAL & REAL-LIFE EDITION รุ่น 3** จะได้เข้าใจ Retirement Architecture ผ่านการทดสอบ Monte Carlo เพื่อมองเห็นว่าแต่ละองค์ประกอบทำงานร่วมกันอย่างไร และเพราะเหตุใดเงินจำนวนเท่ากันจึงสร้างผลลัพธ์หลังเกษียณที่แตกต่างกันได้

วันนี้นำผลทดสอบบางส่วนมาเล่าให้ฟังก่อนครับ

*ผลลัพธ์มาจากแบบจำลองและสมมติฐานที่กำหนด ไม่ใช่การรับประกันผลตอบแทนหรือความสำเร็จในอนาคต*

01/09/2026

96 ปี ยังเรียนรู้และพัฒนาตนเองอยู่ทุกวัน 🫶

การได้มีชีวิตที่ยืนยาว ก็ถือว่าขีวิตนี้โชคดีมากพอแล้ว
ชีวิตที่ยิ่งใหญ่ ไม่ได้วัดที่ชื่อเสียง เงินทอง อำนาจ

แต่คือการได้เป็นมนุษย์ที่ดีขึ้นในทุก ๆ วัน
และสิ่งที่คนรุ่นหลังพูดถึง แม้ในวันที่คุณจากโลกนี้ไป

30 สิงหาคม 2026 ครบรอบ 96 ปี Warren Buffett

17/08/2026

DR ไหน ตอนนี้เรามี เทียบแล้วนะว่า กองทุนไหน
ลงทุนผ่าน DR ก็ได้ด้วยนะ ใครที่อยากลองดูว่ากองทุนที่เราซื้ออยู่ผ่าน DR ได้ไหมเผื่อค่าธรรมเนียมถูกลงงง

16/08/2026

วางแผน Global Education แบบ Multi-Stage
เพราะค่าเรียนไม่ได้เกิดขึ้นวันเดียว
และเงินแต่ละก้อนไม่ควรถูกลงทุนแบบเดียวกัน

เวลาพูดถึงการวางแผนการศึกษาลูก คำถามที่ผมได้ยินบ่อยคือ

“ถ้าอยากส่งลูกเรียน Inter หรือเรียนต่างประเทศ ต้องเตรียมเงินไว้กี่ล้าน?”

แต่จริง ๆ แล้ว ผมคิดว่าคำถามที่สำคัญกว่านั้นคือ

“เงินก้อนนั้น ต้องใช้เมื่อไร?”

เพราะ Education Planning ไม่ได้เป็นเป้าหมายเดียวที่เกิดขึ้น ณ วันใดวันหนึ่ง แต่เป็นค่าใช้จ่ายหลายช่วงต่อเนื่องกัน

เช่น

ม.ปลาย → ปริญญาตรี → ปริญญาโทต่างประเทศ

แต่ละช่วงมีระยะเวลาห่างจากวันนี้ไม่เท่ากัน ค่าใช้จ่ายไม่เท่ากัน เงินเฟ้อไม่เท่ากัน และที่สำคัญคือ ความเสี่ยงที่เงินก้อนนั้นรับได้ก็ไม่เท่ากัน

นี่คือเหตุผลที่ผมมองว่า Education Planning ควรคิดแบบ

Multi-Stage Education Planning

จากภาพ ผมลองแบ่งเป้าหมายออกเป็น 2 Stage

======Stage 1: ม.ปลาย – ป.ตรี Inter ในไทย

สมมติวันนี้มีเงินตั้งต้นประมาณ 2 ล้านบาท

และลงทุนเพิ่มประมาณ 270,000 บาทต่อปี เป็นเวลา 5 ปี

รวมเงินที่ใส่เข้าไปเองประมาณ 3.3 ล้านบาท

แต่ค่าใช้จ่ายการศึกษาที่ต้องจ่ายในอนาคต รวมแล้วประมาณ 6.8 ล้านบาท

คำถามคือ

เงินที่หายไปอีกประมาณครึ่งหนึ่งมาจากไหน?

คำตอบก็คือ เวลา + ผลตอบแทนจากการลงทุน

ในช่วงที่ยังห่างจากวันใช้เงิน เราอาจยังมีระยะเวลาเพียงพอให้ Portfolio เติบโต

แต่เมื่อเริ่มเข้าใกล้วันที่ต้องจ่ายค่าเรียน หน้าที่ของเงินก็เปลี่ยนไป

จากเดิมที่เน้น Growth

ต้องค่อย ๆ เปลี่ยนมาเป็น

Capital Preservation + Liquidity

เพราะถ้าค่าเทอมต้องจ่ายเดือนหน้า แต่ตลาดหุ้นลง 25% วันนี้ ต่อให้เราบอกว่าระยะยาวตลาดอาจกลับขึ้นมา ก็ไม่ได้ช่วยเรื่องค่าเทอมเดือนหน้า

==== Stage 2: ป.โทต่างประเทศ

Stage นี้ต่างออกไปอีก

สมมติมีเงินตั้งต้น 1 ล้านบาท
และลงทุนเพิ่มประมาณ 474,000 บาทต่อปี 5 ปี

รวมเงินที่ใส่เองประมาณ 3.4 ล้านบาท

แต่ค่าใช้จ่ายปริญญาโทต่างประเทศในตัวอย่างอยู่ประมาณ 8.5 ล้านบาท

แปลว่าเงินลงทุนต้องมีเวลาเติบโตอีกหลายปี ก่อนจะถูกนำออกมาใช้จริง

จุดที่น่าสนใจคือ Stage นี้สามารถรับความผันผวนได้มากกว่า Stage แรกในช่วงต้น เพราะวันใช้เงินอยู่ไกลกว่า

แต่เมื่อเข้าใกล้ปีที่จะเดินทางไปเรียนต่างประเทศ ความเสี่ยงก็ต้องลดลงเช่นเดียวกัน

และมี Risk เพิ่มขึ้นมาอีกหนึ่งตัวที่การเรียนในประเทศไม่มี

นั่นคือ

Currency Risk

หากเราจะจ่ายค่าเรียนเป็น USD, GBP, AUD หรือ SGD ในอนาคต แต่เงินทั้งหมดของเรายังอยู่ในเงินบาท นั่นหมายความว่าเราไม่ได้มีเพียง Investment Risk

แต่เรามี Foreign Currency Liability อยู่ด้วย

========

นี่คือเหตุผลที่เงินทุกก้อนไม่ควรถูกลงทุนแบบเดียวกัน

ถ้าเงินก้อนหนึ่งต้องใช้ในอีก 2 ปี
กับอีกก้อนต้องใช้ในอีก 15 ปี

การจัด Portfolio เหมือนกันทั้งหมด อาจไม่สมเหตุสมผล

ผมจึงมอง Education Portfolio เป็นลักษณะคล้าย Glide Path

ช่วงแรก

Growth → Accumulation

เมื่อเข้าใกล้วันใช้เงิน

De-risking → Capital Preservation

และเมื่อถึงช่วงจ่ายค่าเรียน

Liquidity → Withdrawal

เป้าหมายของ Portfolio จึงไม่ใช่

“ทำผลตอบแทนให้สูงที่สุด”

แต่คือ

มีเงินเพียงพอ ในเวลาที่ต้องใช้เงิน

=========

ดังนั้น เวลาผมมอง Global Education Planning

ผมจะไม่เริ่มจากคำถามว่า

“ต้องมีเงินกี่ล้าน?”

แต่จะเริ่มจาก 4 คำถาม

ลูกจะเรียนเส้นทางไหน
แต่ละช่วงต้องใช้เงินเมื่อไร
แต่ละช่วงต้องใช้เงินประมาณเท่าไร
เงินของแต่ละ Stage ยังมีเวลาเติบโตอีกกี่ปี

จากนั้นจึงค่อยออกแบบ

Saving Plan + Investment Plan + De-risking Plan + Currency Plan

ให้ตรงกับแต่ละช่วงของการศึกษา

นี่คือความแตกต่างระหว่าง

การเก็บเงินเรียนลูก

กับ

การวางแผน Global Education แบบ Multi-Stage