16/09/2026
อยากเก่งแบบใคร ก็ต้องรู้ว่าเขามองเกมแบบไหน😄🙏🏻
นี่คือสัมภาษณ์ Market Wizards ที่ดีที่สุดในชีวิตแอด ! สรุป 10 เเนวคิดจากการสัมภาษณ์คุณ Tom Basso ☺
สวัสดีครับ วันนี้เราจะมาพูดคุยกันถึงรายการพอดแคสต์ที่มีชื่อว่า "Markets Unscripted" ซึ่งดำเนินรายการโดยคุณ Jason Shapiro และ คุณ Matthew Caruso ครับ
บางคนคนอาจจะเริ่มมีความสงสัยว่า พี่แกสองท่านนี้เขาเป็นใครกันเเน่ เพราะเราเเทบจะไม่ค่อยคุ้นชื่อกันเท่าไหร่นัก ซึ่งในวันนี้แอดจะมาเล่าให้ฟังกันอย่างละเอียดครับ
• เริ่มด้วยท่านเเรก คุณ Jason Shapiro เขาเป็นหนึ่งในผู้ที่ได้รับการบันทึกเรื่องราวความสำเร็จลงในหนังสือ "Unknown Market Wizards" (2020) โดยคุณ Jack D. Schwager ซึ่งเขามีความเชี่ยวชาญในกลยุทธ์การเทรดเเบบสวนกระเเส หรือ Contrarian เป็นอย่างมากครับ
• ส่วนอีกท่านก็คือ คุณ Matthew Caruso เขาเป็นอดีต Market Maker ของธนาคารยักษ์ใหญ่ และเคยสร้างชื่อเสียงอย่างล้นหลาม ด้วยการทำผลตอบแทนสูงถึง 346% ในการแข่งขัน U.S. Investing Championship ปี 2020 ครับ
ในตอนนี้ พวกเขาทั้งคู่ได้รับเกียรติสัมภาษณ์สุดยอดแขกรับเชิญอย่างคุณ Tom Basso เจ้าของฉายา Mr. Serenity เทรดเดอร์ระดับตำนานจากซีรีส์หนังสือ "Market Wizards" จากในเล่ม "The New Market Wizards" ของคุณ Jack D. Schwager เช่นเดียวกันครับ
นอกจากนี้เขายังมีผลงานเขียนที่เป็นหนังสือเล่มสำคัญอย่าง "The All-Weather Trader" ซึ่งถ่ายทอดประสบการณ์กว่า 50 ปี และ "Successful Traders Size Their Positions" ที่เน้นย้ำเรื่องการบริหารหน้าตักอย่างเป็นระบบ
โดยในบทสัมภาษณ์นี้ พวกเขากำลังเจาะลึกถึงวิธีการเทรดอย่างเป็นระบบ การรับมือกับช่วงที่ตลาดผันผวนหนักๆ และแนวคิดเบื้องหลังการสร้างระบบเทรดของคุณ Tom Basso ครับ
เเละนี่ครับ คือ 10 บทเรียน ห่านทองคำตัวบ่ะเอ๊ก ที่แอดสรุปมาให้แบบเนื้อๆ เเบบไม่มีน้ำ รับรองว่ายาวกันเเบบจุใจครับ
1. เลิกคิดขนาดเทรดเป็นเงินสด แต่ให้คิดเป็น "เปอร์เซ็นต์" (Position Sizing) ☺
เรื่องนี้คุณ Tom เล่าว่าแกปิ๊งไอเดียมาจากคุณ Larry Hite ในหนังสือ Market Wizards เล่มแรกเลยครับ แก่นของมันคือการพยายามทำให้ขนาดการเทรดในทุกๆ ไม้มันออกมามีความสำคัญเท่าเทียมกันในเชิงเปอร์เซ็นต์
คือเวลาคุณจะเข้าออเดอร์เนี่ย อย่ามัวแต่คิดแบบคนทั่วไปว่า "เอ๊ะ ไม้นี้ฉันจะลงเงินสักกี่ดอลลาร์ดีนะ? มั่นใจใส่เยอะ ไม่มั่นใจใส่น้อย..." แต่ให้เปลี่ยนกรอบความคิดนี้มาเป็นการคำนวณในรูปเเบบ "เปอร์เซ็นต์ของเงินทุนรวม (Equity)" จากพอร์ตของคุณเสมอครับ
ข้อดีของการคิดแบบนี้คือ #พอร์ตคุณจะมีความสมดุลและยืดหยุ่นสูงมากครับ เพราะเวลาที่คุณเทรดได้กำไรจนพอร์ตโตขึ้น หรือช่วงที่ขาดทุนจนพอร์ตหดลง ขนาดของการเทรดในไม้ต่อๆ ไปก็จะถูกปรับลดหลั่นสัดส่วนตามขนาดเงินทุน ณ ตอนนั้นโดยอัตโนมัติ #ซึ่งมันเซฟและสมเหตุสมผลกว่า #การไปตั้งความเสี่ยงตายตัวเป็นก้อนเงินสดเยอะเลย ครับ
เเนวคิดนี้ในสายของการบริหารกองทุนเขาจะเรียกว่าการบริหารขนาดหน้าตักเเบบ Anti-Martingale ครับ กล่าวคือ รูปแบบ Martingale ที่รายย่อยชอบใช้ มันจะอยู่ในลักษณะ "ถ้าข้าเเพ้ ข้าถัวเพิ่ม" เเต่ระบบ Anti-Martingale จะเป็นในลักษณะที่ว่า "ถ้าข้าชนะ ข้าจึงถัวเพิ่ม เเละในขณะเดียวกัน ถ้าข้าเเพ้ ข้าจะลดไซส์ลง" ซึ่งมันจะเป็นการคุมความเสี่ยงให้สอดคล้องกับรูปเเบบผลตอบเเทนเชิงเรขาคณิตหรือ "Geometric Return" นั่นเองครับ
2. จงเอา "ความผันผวน" (Volatility) มาคุมกำเนิดความเสี่ยง ☺
คุณ Tom แกบอกว่า ถ้าเรามานั่งเทรด เเล้วมัวเเต่ดูแค่เปอร์เซ็นต์เงินทุนเพียวๆ มันยังไม่พอครับ แกเลยเอาอินดิเคเตอร์เบสิกๆ อย่าง ATR (Average True Range) มาใช้เป็นตัววัดความผันผวนของตลาดควบคู่กันไปด้วย
วิธีการทำงานของระบบแกคือ แกจะตั้งเพดานขีดจำกัดไว้สองด้าน ด้านแรกคือ "ขีดจำกัดความผันผวนที่รับได้" และด้านที่สองคือ "ขีดจำกัดความเสี่ยงของเงินทุนที่ยอมเสีย"
พอกำหนดเพดานได้แล้ว แกก็จะเอาทั้งสองค่านี้มาคำนวณหาจำนวนสัญญา (Contracts) ดูว่าแต่ละเงื่อนไขอนุญาตให้เทรดได้กี่สัญญา แล้วกฎเหล็กของแกคือ #แกจะเลือกใช้จำนวนสัญญาที่ผลลัพธ์ออกมาน้อยกว่าเสมอ ในการเอาไปเข้าเทรดจริง
สิ่งที่ทำให้วิธีนี้มันเวิร์กมากๆ ก็คือ ถ้าจู่ๆ ตลาดที่คุณเทรดอยู่มันเกิดเเพนิค ความผันผวนพุ่งปรี๊ดเหวี่ยงขึ้นลงรุนแรง #ระบบการคำนวณตัวนี้มันจะบังคับ #ให้คุณต้องลดขนาดการเทรดลงโดยอัตโนมัติเลย ครับ
มันคือการเอาความเหวี่ยงของตลาดมาแปลเป็นสมการคณิตศาสตร์ เพื่อล็อกความเสี่ยงของคุณไม่ให้ทะลุเพดานที่คุณรับได้ ไม่ว่าตลาดจะเหวี่ยงน่ากลัวแค่ไหน #คุณก็ยังชิลล์ได้เพราะคุณควบคุมความเสี่ยงไว้หมดแล้วนั่นเองครับ
เรื่องนี้แอดขอยกตัวอย่างง่ายๆ สมมติหุ้นตัวนึงมีสัญญาณให้คุณเข้าเทรดตามระบบ คุณต้องการที่จะเทรดโดยกำหนดความเสี่ยงที่ยอมรับไว้ที่ 2% (Risk Per Trade) คำถามคือ #คุณจะเข้าซื้อหุ้นตัวนี้ด้วยสัดส่วนเท่าไหร่ !?
ซึ่ง ATR นี่เเหละครับที่จะช่วยได้ เพราะ #มันจะทำให้คุณกำหนดขนาดสถานะที่สอดคล้องกับค่าความผันผวนได้ เราเรียกว่า "Volatility Position Sizing" ครับ
อย่างเช่น ราคาจุดเข้าอยู่ที่ 100 บาท ต่อหุ้น คุณมีทุน 1 ล้านบาท เเละค่า 2 เท่าของ ATR ในรอบ 10 วัน อยู่ที่ 8 บาท (-8%) คุณก็สามารถวางราคาที่ 92 บาท เป็นจุดวาง Stoploss ที่สอดคล้องกับค่าความผันผวนได้
โดยขนาด Position Sizing ของคุณ ก็จะมาจากสมการนี้ Position Sizing% = RPT% x 100 / Volatility Stoploss% เท่ากับว่าในเคสนี้จะได้เท่ากับ 2% x 100 / 8% = 25% ของพอร์ต หรือเท่ากับ 250,000 บาท อย่างในกรณีนี้ ถ้าคุณโดน SL ไป ก็จะขาดทุนไปเเค่ -20,000 บาท หรือ 2% นั่นเองครับ
เเนวคิดนี้ นอกจากมันจะทำให้คุณสามารถ กำหนดจุดตัดขาดทุนเเละขนาดตักได้อย่างสอดคล้องกับค่าความผันผวนเเล้ว มันยังถูกกำหนดด้วยความเสี่ยงที่เราเเบกรับที่ 2% ด้วย นั่นเองครับ
3. กำไรวิ่งไปไกล ก็ต้องรู้จัก "ลดขนาด" ลงบ้าง (Peel off)
เรื่องนี้คุณ Tom เล่าให้ฟังถึงปัญหาคลาสสิกของคนที่ชอบรันเทรนด์ยาวๆ ครับ ลองนึกภาพตามนะ สมมติคุณถือสถานะในตลาดนึงมาได้สัก 3-4 เดือน หรืออย่างคุณ Tom เเกเคยถือสถานะค่าเงินเยนยาวไปกว่าปีครึ่ง พอกำไรมันวิ่งไปไกลมากๆ จุดตัดขาดทุน (Stop Loss) ที่เราขยับตามแนวโน้มขึ้นไปเนี่ย #บางทีมันเริ่มทิ้งระยะห่างจากราคาปัจจุบันมากจนเกินไป
ผลก็คือ "ความเสี่ยงต่อเงินทุน" (Risk as a percent of equity) ของคุณมันจะเริ่มไต่ระดับสูงขึ้นจนหลุดจากการควบคุมครับ
ลองจินตนาการดูว่า ถ้าคุณปล่อยให้เงินทุนไปกระจุกตัวอยู่ในออเดอร์ที่กำไรเยอะๆ แบบนั้น แล้ววันดีคืนดีตลาดเกิดเเพนิคเหวี่ยงกระชากกลับลงมาแบบรุนแรง (Hard snap) อย่างที่ คุณ Matt เเกยกตัวอย่างว่าเพิ่งเกิดขึ้นกับราคาก๊าซไร้สารตะกั่วที่ร่วงวันเดียว 8-12% หน้าตาเฉย #วันนั้นแหละครับจะเป็นจุดเริ่มต้นของการขาดทุนครั้งใหญ่ #ของพอร์ตคุณเลยทีเดียว
วิธีแก้ของคุณ Tom เลยเรียบง่ายแต่โคตรทรงพลังครับ นั่นคือการ " #ทยอยขายลดขนาดสัญญาลงมา" (Peel off a contract or two) #เพื่อดึงระดับความเสี่ยงให้กลับลงมาอยู่ในจุดที่มันควรจะเป็น และคุณสามารถทำแบบนี้ซ้ำๆ ได้หลายครั้งเลยตลอดช่วงที่เทรนด์มันกำลังวิ่งหน้าตั้งอยู่ครับ
ยิ่งเดี๋ยวนี้เรามีสัญญาเทรดขนาดเล็ก (Micro contracts) เราก็สามารถเลือกใช้ Micro Crude Oil เเทน ซึ่งมันก็ยิ่งทำให้เราสามารถซอยไม้เพื่อปรับจูนขนาดการเทรด (Position size) ให้พอดีเป๊ะกับพอร์ตได้ง่ายขึ้นเยอะเลยครับ วิธีนี้จะช่วยลบความผวาเวลาตลาดเหวี่ยงแรงๆ ได้แบบทันท่วงทีครับ !
4. เช็ก "ต้นทุนทางจิตใจ" ก่อนสร้างระบบ (Psychological Inventory) เสมอ☺
ข้อนี้คือสิ่งที่จะตัดสินเลยว่าคุณจะอยู่ในตลาดนี้ได้ยาวนานแค่ไหนครับ คุณ Tom พูดประโยคนึงที่เตือนสติได้ดีมาก คือ เทรดเดอร์ 3 คนมานั่งอยู่ด้วยกัน มันก็ไม่มีทางหรอกที่ทั้งสามคนอะ มันจะไปเทรดพอร์ตเดียวกันด้วยวิธีเดียวกันได้ #เพราะพวกเราคือคนละคนกันครับ เรามีทักษะ มีประสบการณ์ และมีเงินทุนที่ต่างกัน
ดังนั้นก่อนที่คุณจะลงมือสร้างระบบเทรด คุณ Tom ได้เเนะนำว่าคุณต้องทำบัญชีที่เรียกว่า "Psychological Inventory" (ต้นทุนทางจิตวิทยา หรือ ต้นทุนส่วนตัว) ของตัวเองซะก่อน ไม่ว่าจะเป็น ทักษะ คอนเนกชัน ความรู้ เงินทุน ระดับความเสี่ยงที่รับได้ ไปจนถึงเป้าหมายของชีวิต
อย่างตัวอย่างของคุณ Tom เอง แกเป็นวิศวกรที่เก่งคณิตศาสตร์และคอมพิวเตอร์ แกบอกเลยว่าแกไม่สนหรอกว่าส่วนต่างราคา (Bid-ask spread) หรือวอลุ่มบนหน้าจอมันจะขยับยังไง #แกมองว่าการต้องมานั่งเฝ้าจอทั้งวันมันน่าเบื่อสุดๆ! #แกสู้เอาเวลาไปตัดแต่งกิ่งไม้ในสวน #ไปตีกอล์ฟ #หรือไปออกกำลังกายดีกว่า นั่นเลยเป็นเหตุผลว่าทำไมระบบของแกถึงเป็นระบบอัตโนมัติที่แกแค่มาเช็กความเรียบร้อยในทุกช่วงบ่ายๆ เเล้ว Execute ไปตามระบบ ก็แค่นั้น จบ !
บทเรียนสำคัญจากเรื่องนี้ก็คือ คุณต้องออกแบบระบบเทรดให้ "เหมาะกับตัวเรา" เท่านั้นครับ อย่าไปฝืนก๊อปปี้ระบบของคนอื่นเด็ดขาด #จงค้นหาตัวเองให้เจอแล้วสร้างพอร์ตที่ทำให้คุณกินอิ่มนอนหลับจะดีกว่า ครับ!
5. จงสร้างทฤษฎีอุด "หลุมบ่อ" เวลาพอร์ตพัง (Filling the Pothole) ☺
ช่วงที่พอร์ตติดลบ (Drawdown) ให้มองว่านั่นคือ "หลุมบ่อ" ที่คุณจำเป็นต้องอุด ไม่ใช่พยายามเดินเลี่ยงอย่างหวาดผวา วิธีการของ คุณ Tom คือการนำข้อมูลในช่วงที่ระบบแพ้มาย้อนดูสถิติ แล้วออกแบบกลยุทธ์ใหม่ที่สามารถ " #ทำกำไรเฉพาะช่วงวิกฤตแบบนั้นเข้ามาเสริม แม้กลยุทธ์อุดหลุมนี้อาจจะขาดทุนนิดหน่อยในเวลาปกติ #แต่มันจะช่วยให้อัตราส่วนผลตอบแทนต่อความเสี่ยง (Return-to-risk ratio) #ของพอร์ตโดยรวมดีขึ้นอย่างมหาศาล
หลายคนอาจจะงงๆ เดี๋ยวแอดอธิบายให้ฟัง สมมติว่าปกติระบบหลักของคุณเป็นการเทรดตามเเนวโน้ม หรือ Trend Following ระบบนี้มันจะทำงานได้ดีมากๆ ในช่วงมีเทรนด์ ขาขึ้นมาเราไม่ตกรถ ขาลงมาเราก็ไม่ติดดอย เเถมยัง Follow Short ได้อีก เเต่คำถามคือ #ถ้าระบบของคุณต้องคัทถี่ๆจากช่วงผันผวนสูง หรือ ล่ะ !? คุณจะทำยังไง
เเทนที่เราจะเอาระบบเรามานั่งโมดิฟายด์ให้หลีกเลี่ยงวิกฤตช่วงนี้ สู้คุณไปสร้างระบบใหม่ๆ อย่าง Mean Revert, Grid, Range Bound Trading ที่ทำงานได้ดีในช่วงสภาวะตลาดพักตัวไปเลยดีกว่า พอพัฒนาได้เเล้วก็เอาไอ่ระบบนี้นี่เเหละมาใช้เพื่อกระจายความเสี่ยงเรื่อง Correlation ของกลยุทธ์ โดยไม่จำเป็นต้องหยุดระบบตามเเนวโน้ม เเต่ใช้ไปพร้อมกันๆ เลย
คราวนี้ คิดง่ายๆ สภาวะตลาดมีเทรนด์ ระบบ Trend Following จะมีกำไร เเต่ระบบ Mean Revert จะคืนกำไร บางส่วน => เเต่ผลรวมยังเป็นบวกนะ เพราะระบบของคุณยังมีผลกำไรรวมที่เป็นบวกอยู่ (ถ้าระบบคุณมี Edge นะครับ)
หรือในช่วงสภาวะผันผวนสูง เป็น Whipsaw Market ระบบ Mean Revert ก็จะมีกำไร เเต่ระบบ Trend Follwoing จะคืนกำไร บางส่วน => เเต่ผลรวมยังเป็นบวกเฉกเช่นเดียวกัน เเต่สิ่งที่คุณจะได้เพิ่มขึ้นมา นั่นก็คือ #สภาวะจิตใจที่นิ่งกว่ามาก
เเละนี่เเหละครับคือต้นเเบบการเทรดเเบบ Multi-Strategy Multi-Assets ซึ่งแอดก็ได้รับเเรงบันดาลใจมาจากคุณ Tom Basso นี่เเหละครับ
6. กระจายความเสี่ยงแบบ 3 มิติ (3D Diversification) ☺
เวลาพูดถึงการกระจายความเสี่ยง หลายคนอาจจะคิดแค่ว่า "ก็ซื้อหุ้นหลายๆ ตัวสิ" แต่ระดับตำนานอย่างคุณ Tom Basso แกมองข้ามช็อตไปไกลกว่านั้นครับ แกบอกว่าการกระจายความเสี่ยงที่แท้จริงและทรงพลังที่สุด #มันต้องกระจายให้ครบทั้งสามแกน หรือสามมิติเลยครับ ได้แก่
• มิติเรื่องเวลา (Time): พอร์ตคุณควรมีทั้งระบบที่เทรดระยะสั้น ระยะกลาง และระยะยาวรันไปพร้อมๆ กัน
• มิติของตลาด (Market): อย่ากระจุกตัวแค่ในหุ้น! ให้กระจายไปเทรดทั้งสินค้าเกษตร พลังงาน โลหะมีค่า ดัชนีหุ้น หรือแม้แต่พันธบัตร
• มิติของกลยุทธ์และอินดิเคเตอร์ (Strategy/Indicator): ลองผสมผสานกลยุทธ์ที่ต่างกันดูครับ เช่น การใช้ระบบ Trend Following ระยะยาว ควบคู่กับระบบระยะสั้นที่จับจังหวะการแกว่งตัว เเต่ระบบเหล่านี้ควรมี Correlation ที่ไม่ได้วิ่งไปในทางเดียวกัน
ลองนึกภาพตามนะครับ เวลาที่ตลาดมันวิ่งออกข้าง จนแกว่งตัวน่ารำคาญ ระบบระยะสั้นอาจจะสั่งชอร์ต (Short) ในขณะที่ระบบระยะยาวอาจจะยังถือลอง (Long) อยู่ การทำงานที่ขัดแย้งกันของระบบพวกนี้แหละครับที่จะช่วย "หักล้าง" และลดขนาดความเสี่ยงโดยรวมของพอร์ตลงโดยอัตโนมัติ รวมไปถึงช่วยลดทอนภาระทางด้านจิตใจด้วย เพราะมันจะทำให้คุณรู้สึกเหมือนว่าอยู่ในเกมตลอดเวลาครับ มันเลยทำให้คุณไม่เสี่ยงต่อสภาวะ FOMO ด้วย
แต่ความมันส์มันอยู่ตรงนี้ครับ... คุณ Tom เเกเล่าต่อว่าในหนึ่งปีเนี่ย อาจจะมีแค่สัก 20 วันเท่านั้นแหละที่ "ทุกอย่างชี้ไปทางเดียวกันหมด" หรือ Correlation มันอาจจะกระจุกตัวไปในทางเดียวกัน
เช่น ระบบทุกกรอบเวลาและทุกอินดิเคเตอร์ สั่ง "ซื้อ" ตลาดพลังงานพร้อมกันหมด วันแบบนี้แหละครับที่พอร์ตคุณจะเร่งฟอร์มพีค ทำกำไรก้อนโตเเบบทะลุปรอท! ฮ่าๆ แต่เดี๋ยวก่อน! แกก็เตือนสติต่อทันทีว่า เวลาที่คุณเห็นตัวเลขกำไรบวกแรงๆ จากการที่ทุกระบบมันมี Correlation กระจุกตัว อย่าเพิ่งเหลิงคิดว่าตัวเองเก่งนะครับ เพราะจากประสบการณ์ของแก นี่คือสัญญาณเตือนชั้นดีว่า "การกลับตัว" (Reversal event) กำลังจะมาเยือน
เพราะการเคลื่อนไหวเเบบนี้ ส่วนใหญ่เเล้ว มันคือการเบี่ยงเบนเชิงสถิติขั้นสุดที่พร้อมจะโดนดึงกลับไปหาค่าเฉลี่ย (Mean Revert) เสมอ ดังนั้นจงเตรียมตัวให้พร้อม จัดการขนาดการเทรดให้ดี เพราะหลังจากจุดพีคนี้ #ตลาดอาจจะกลับมาเล่นงานคุณอย่างหนักได้ทุกเมื่อครับ!
7. โยน "งานซ้ำซาก" ให้คอมพิวเตอร์ทำ อย่าเสียเวลาไปกับเรื่องที่ไม่ใช่ ☺
ข้อนี้คือปรัชญาการทำงานที่ทำให้คุณ Tom Basso มีเวลาไปใช้ชีวิตชิลล์ๆ ได้แบบทุกวันนี้ครับ แกมองว่ากิจกรรมของมนุษย์เราเนี่ย แบ่งออกได้เป็น 2 ประเภทหลักๆ คือ "งานทำซ้ำ" กับ "งานสร้างสรรค์"
ลองถามตัวเองดูนะครับ การนั่งเฝ้าหน้าจอ ดึงข้อมูล สั่งซื้อ สั่งขาย... คุณทำมันมาเป็นพันๆ ครั้งแล้ว มันน่าตื่นเต้นตรงไหน? คุณ Tom แกเปรียบเทียบเเบบตลกร้ายว่า "คุณตื่นเต้นกับการหายใจเข้าออกไหมล่ะ? ก็ไม่ใช่มั้ย มันก็แค่การหายใจอีกเฮือกนึงเเค่นั้นแหละ! เเล้วคุณจะไปสนใจมันทำไม"
การส่งคำสั่งซื้อขายก็เหมือนกันครับ มันคืองานซ้ำซากที่ไม่ได้ต้องการความคิดสร้างสรรค์อะไรเลยในตอนกดปุ่ม
ดังนั้น วิธีการของแกคือ "โยนงานซ้ำซากพวกนี้ให้คอมพิวเตอร์และระบบอัตโนมัติทำซะ!"
เพราะคอมพิวเตอร์ หรือแม้แต่ AI มันทำหน้าที่พวกนี้ได้ดีกว่ามนุษย์เยอะครับ มันไม่มีอารมณ์ ไม่เหนื่อย และที่สำคัญคืออัตราความผิดพลาด (Error rate) ต่ำกว่า 1% ซะอีก
ทุกวันนี้ ช่วงบ่ายๆ ระบบของคุณ Tom จะรันดึงข้อมูลเอง คำนวณคำสั่งซื้อขาย รวบรวมออเดอร์ (เช่น ถ้าระบบนึงสั่งซื้อ 1 สัญญา อีกระบบสั่งซื้อ 1 สัญญา มันก็รวมเป็นซื้อ 2 สัญญาเลย) แล้วยิงคำสั่งผ่าน API ตรงไปที่โบรกเกอร์ จากนั้นระบบจะเช็กสถานะเพื่อคอนเฟิร์มว่าออเดอร์เข้าไปเรียบร้อยไหม แล้วก็ส่งอีเมลแจ้งเตือนแกแค่ว่า "เรียบร้อยดีนะลูกพี่!"
จบครับ! แค่นี้เลย! แล้วเวลาที่เหลือเอาไปทำอะไร? เอาไปโฟกัสกับ "งานสร้างสรรค์" สิครับ!
เอาสมองโล่งๆ ไปนั่งดูว่าตลาดช่วงนี้มีหลุม มีบ่อตรงไหน มีจุดอ่อนอะไร แล้วใช้ความคิดสร้างสรรค์ร่วมกับเครื่องมืออย่าง AI มาช่วยพัฒนาตรรกะหรือกลยุทธ์ใหม่ๆ เพื่ออุดรอยรั่วเหล่านั้น การทำแบบนี้แหละครับที่จะทำให้คุณกลายเป็น "วิศวกรผู้คุมหัวรถจักร" อย่างแท้จริง ไม่ใช่แค่กรรมกรที่คอยนั่งตักถ่านหินใส่เตาไฟไปวันๆ!
8. ระวัง AI สร้างระบบ "กล่องดำ" (Black Box) มาทำร้ายคุณ ☺
เรื่องนี้คุณ Tom แกเตือนสติคนยุคนี้ได้ดีมากๆ ครับ! แกเล่าว่าทุกวันนี้แกก็ใช้ AI ช่วยทำงานนะ แต่แกใช้ในแง่ของการ "ช่วยเขียนโค้ด" หรือประมวลผลข้อมูลเท่านั้น แกเน้นย้ำเลยว่า "ตรรกะและคณิตศาสตร์เบื้องหลังระบบ เราต้องเป็นคนคิดเองเสมอ"
ลองนึกภาพตามนะครับ ถ้าคุณมักง่าย เอาข้อมูลดิบโยนโครมให้ AI แล้วสั่งว่า "ไปหาวิธีเทรดที่กำไรเยอะที่สุดมาให้หน่อย" AI มันจะสร้างระบบแบบ "กล่องดำ" (Black Box) ขึ้นมาให้คุณทันที เพราะสิ่งที่ AI ทำ #มันคือการนำข้อมูลในอดีตมาบีบเค้นและปรุงแต่งให้ผลลัพธ์ออกมาดูเพอร์เฟกต์ที่สุดกับข้อมูลในอดีต ซึ่งผลลัพธ์ในเปเปอร์เทสต์มันจะดูสวยหรูมาก แต่พอเอาไปเทรดในตลาดจริง... มันมักจะพังไม่เป็นท่าครับ
ปัญหาที่น่ากลัวที่สุดไม่ได้อยู่ที่ตัวเงินที่เสียไป แต่อยู่ที่ "จิตวิทยา" ของคุณครับ พอระบบกล่องดำนี้เริ่มขาดทุน คุณจะไม่รู้เลยว่าตกลงมันพังเพราะสภาวะตลาดเปลี่ยน หรือระบบมันมั่ว? เมื่อคุณไม่มี "รากฐานทางจิตวิทยา" มารองรับความเข้าใจในระบบ คุณก็จะสติแตก ขาดความเชื่อมั่น แล้วก็ทิ้งระบบนั้นไปหาซื้อกล่องดำอันใหม่วนลูปไปเรื่อยๆ
คุณ Tom ถึงได้บอกว่า กลยุทธ์ก็เหมือน "ลูก" ของคุณ คุณต้องสร้างมันขึ้นมาเอง เข้าใจตรรกะของมัน เพื่อที่เวลาตลาดพัง คุณจะได้รู้ว่า "อ๋อ ตลาดแบบนี้แหละที่ระบบฉันควรจะขาดทุน" แล้วคุณจะทนถือมันต่อไปได้ครับ
9. เลิกเดาตลาด แล้วจงมี "ความถ่อมตน" (Humility) ☺
คุณเคยคิดว่าตัวเองเก่งจนเดาทางตลาดได้ไหมครับ? ถ้าเคย... ลองฟังเรื่องนี้ดู คุณ Tom เล่าให้ฟังว่า อาวุธที่ทรงพลังที่สุดที่ทำให้เทรดเดอร์อายุยืนยาวในตลาดได้คือ "ความอ่อนน้อมถ่อมตน" (Humility)
ต้องยอมรับความจริงว่า "ไม่มีใครหน้าไหนรู้ล่วงหน้าหรอกครับว่าจะเกิดอะไรขึ้น" ขนาดระดับนักเศรษฐศาสตร์ปริญญาเอกกว่า 30,000 คนที่ทำงานให้ธนาคารกลางสหรัฐฯ (Fed) ยังเคยทายเรื่องเงินเฟ้อพลาดเป้ามาแล้วแบบไม่เป็นท่า
หรือแม้แต่เทรดเดอร์ระดับตำนานอย่าง Paul Tudor Jones ในช่วงวิกฤตโควิด เขายังไปออกรายการ CNBC แล้วฟันธงเลยว่า "ตลาดจะไม่มีทางฟื้นตัวแบบ V-shape (V-bottom) เด็ดขาด!"... แล้วสุดท้ายเป็นไงครับ? ตลาดก็พุ่งทะยานกลับเป็นตัว V หักปากกาเซียนซะงั้น!
คุณ Tom แกถึงกับเอาป้ายมาติดไว้ในห้องทำงานเลยว่า "The market will do what the market will do" #ตลาดจะทำในสิ่งที่มันอยากจะทำเสมอ คุณก็จงท่องประโยคนี้ไว้ให้ขึ้นใจครับ หน้าที่ของเราไม่ใช่การพยายามทำตัวเป็นหมอดูคาดเดาจุดต่ำสุด-สูงสุด #แต่คือการทำตามระบบที่วางไว้ #และปล่อยให้ตลาดมันเฉลยทางออกมาเอง ครับ
10. เป้าหมายชีวิตคือ "ความสุข" ไม่ใช่แค่เงิน ☺
ข้อสุดท้ายนี้กระแทกใจคนอยากรวยเร็วแบบจังๆ! หลายคนเข้ามาเทรดเพราะอยากได้เงินไปซื้อรถสปอร์ต รถลัมโบร์กีนี หรือเฟอร์รารี แต่คุณ Tom ซึ่งปัจจุบันปู่เเกอายุ 73 ปีแล้ว แกเตือนสติว่า เมื่อคุณอายุมากขึ้น คุณจะเริ่มตระหนักได้ว่า "เงินดอลลาร์ที่เพิ่มขึ้น มันไม่ได้แปลว่าระดับความสุขในชีวิตจะเพิ่มขึ้นตามไปด้วยเสมอไป"
ในทางคณิตศาสตร์เองก็มีทฤษฎีมารองรับเรื่องนี้ด้วยครับ คุณ Tom เเกยกทฤษฎีของ Dr. Van K. Tharp (ผู้เขียนหนังสือชื่อดังอย่าง Trade Your Way To Financial Freedom) มาอธิบายว่า ขนาดความเสี่ยงที่เราใช้เทรดมันจะมี "จุดสมดุล" (Optimal point) ที่สุดอยู่
ถ้าคุณโลภมาก เเล้ววางหน้าตักเกินจุดนี้ไป แทนที่ผลตอบแทนรวมจะสูงขึ้น มันกลับทำให้ผลตอบแทนตกลง และที่ร้ายแรงที่สุดคือ มันไปเพิ่มเพดาน "ความเสี่ยงที่จะหมดตัว หรือ ล้มละลาย" (Risk of ruin) ให้พุ่งสูงปรี๊ดเลยครับ! (สามารถคำนวณได้ผ่านสูตรการคำนวณ Kelly Criterion ครับ)
ดังนั้น แทนที่จะเทรดเสี่ยงๆ เพื่อหวังรวยล้นฟ้า คุณ Tom แกเลือกที่จะปรับความเสี่ยงให้อยู่ในจุดที่แก "นอนหลับสบายดีกว่า... "
เชื่อไหมครับว่าระดับเศรษฐีอย่างแก ทุกวันนี้ยังขับรถ Kia Sorento ปี 2019 ที่มีรอยบุบตรงกันชนหลังอยู่เลย แกบอกว่าแกไม่ได้ต้องการโรงรถที่จอดซูเปอร์คาร์ได้ 12 คันหรอก แต่แกรักที่จะออกแบบชีวิตให้การเทรดเป็นแค่ "ส่วนประกอบเล็กๆ"
เพื่อที่แกจะได้มีเวลาว่างไปตัดแต่งกิ่งไม้ในสวน ไปตีกอล์ฟ #และพาครอบครัวพร้อมหลานๆ #ไปเที่ยวพักผ่อนที่อิตาลีอย่างมีความสุขต่างหากครับ และนี่แหละครับคือวิถีแห่งความ "สงบเยือกเย็น" (Serenity) อย่างแท้จริงของสุดยอดเทรดเดอร์นามว่า Tom Basso!
ความสำเร็จที่แท้จริงไม่ใช่การปั้นเงินหมื่นให้เป็นร้อยล้านในข้ามคืนเหมือนในสัมภาษณ์ แต่มันคือ "การยืนหยัดให้ได้อย่างยาวนาน" เคล็ดลับของคุณ Tom Basso คือการบริหารความเสี่ยงให้รัดกุม จดบันทึกทุกย่างก้าวเพื่อพัฒนาตัวเอง และรักษาความสงบในใจไว้ให้ได้
ใครอยากเจาะลึกประสบการณ์ 50 ปีของเขา แอดแนะนำให้ไปหาอ่านต่อในหนังสือ "The All-Weather Trader" ลุยยย ! @ผู้ติดตาม
