03/10/2024
‼️👇🏻✅
Základná otázka každého investora, sporiaceho si "na dôchodok" :
Poskytne mi moje portfólio dostatočne vysoký dlhodobý príjem? Budem mať z čoho žiť?
Dáta hovoria, že áno. Záleží samozrejme na tom, aké veľké portfólio je, aký potrebujeme príjem, a ako to celé zmanažujeme. A aké obdobie, akú situáciu "trafíme".
Vychádzam tu z tzv. "pravidla 4%", s ktorým prvýkrát prišiel W. Bengen v roku 1994. Hovorí, že ak z portfólia, zloženého z 50% akcií a 50% vládnych dlhopisov vyberiete na začiatku 4% a sumu výberu každoročne zvyšujete o výšku inflácie, s pravdepodobnosoťu viac ako 96% portfólio vydrží minimálne 30 rokov.
OK. Ale to sú US dáta, v US dolároch, s US inflcáiou. Bude to fungovať aj u nás?
Pred niekoľkými rokmi som si preto vymyslel slovenského rentiéra, ktorý (ktorá) začal výnosy zo svojho portfólia vo výške 300.000 EUR, zloženého zo 60% globálneho akciového portfólia (ETF EUNL) a 40% vládnych dlhopisov krajín G7 (ETF DBZB), vyberať výnosy v roku 2007, tesne pred najväčšou finančnou a ekonomickou krízou v tomto tisícročí.
Teda v najhoršom možnom čase.
Aktuálne, po 18 rokoch kontinuálnych výberov (spolu 262 416 EUR) je hodnota jeho portfólia viac ako 334 000 EUR. Viac ako na začiatku.
Samozrejme, je to len 1 konkrétna časová perióda a štúdia je zjednodušená. Ale aj tak myslím stojí za to sa na to pozrieť.
Rentiérstvo by malo fungovať aj u nás :-).
Viac detailov v článku, linka v prvom komente.
