01/29/2026
ਜਦੋਂ ਕਿਸੇ ਵਿਅਕਤੀ ਦੀ ਕੈਨੇਡਾ ਵਿੱਚ ਮੌਤ ਹੋ ਜਾਂਦੀ ਹੈ, ਤਾਂ ਉਨ੍ਹਾਂ ਦੀਆਂ ਟੈਕਸ ਜ਼ਿੰਮੇਵਾਰੀਆਂ ਸਿਰਫ਼ ਖ਼ਤਮ ਨਹੀਂ ਹੋ ਜਾਂਦੀਆਂ। ਜਦੋਂ ਕਿ ਕੈਨੇਡਾ ਵਿੱਚ ਕੁਝ ਦੇਸ਼ਾਂ ਵਾਂਗ ਵਿਰਾਸਤ ਟੈਕਸ ਨਹੀਂ ਹੈ, ਪੂੰਜੀ ਲਾਭ ਟੈਕਸ ਅਜੇ ਵੀ ਕਿਸੇ ਜਾਇਦਾਦ 'ਤੇ ਲਾਗੂ ਹੋ ਸਕਦਾ ਹੈ - ਜਿਸਦੇ ਨਤੀਜੇ ਵਜੋਂ ਅਕਸਰ ਲਾਭਪਾਤਰੀਆਂ ਨੂੰ ਜਾਇਦਾਦਾਂ ਦੇ ਟ੍ਰਾਂਸਫਰ ਤੋਂ ਪਹਿਲਾਂ ਕਾਫ਼ੀ ਟੈਕਸ ਬਕਾਇਆ ਹੁੰਦਾ ਹੈ।
ਕੈਨੇਡਾ ਦੇ ਟੈਕਸ ਕਾਨੂੰਨ ਦੇ ਤਹਿਤ, ਜਦੋਂ ਕਿਸੇ ਦੀ ਮੌਤ ਹੋ ਜਾਂਦੀ ਹੈ, ਤਾਂ ਉਨ੍ਹਾਂ ਨੂੰ ਮੌਤ ਤੋਂ ਤੁਰੰਤ ਪਹਿਲਾਂ ਆਪਣੀ ਸਾਰੀ ਜਾਇਦਾਦ ਨਿਰਪੱਖ ਬਾਜ਼ਾਰ ਮੁੱਲ (FMV) 'ਤੇ ਵੇਚ ਦਿੱਤੀ ਗਈ ਮੰਨਿਆ ਜਾਂਦਾ ਹੈ - ਭਾਵੇਂ ਕੋਈ ਅਸਲ ਵਿਕਰੀ ਨਹੀਂ ਹੋਈ ਹੋਵੇ। ਇਸਨੂੰ ਇੱਕ ਡੀਮਡ ਡਿਸਪੋਜ਼ਿਸ਼ਨ ਕਿਹਾ ਜਾਂਦਾ ਹੈ।
ਪੂੰਜੀ ਜਾਇਦਾਦ ਲਈ — ਜਿਵੇਂ ਕਿ ਰੀਅਲ ਅਸਟੇਟ, ਸਟਾਕ, ਕ੍ਰਿਪਟੋ ਸੰਪਤੀਆਂ, ਸੰਗ੍ਰਹਿਯੋਗ ਚੀਜ਼ਾਂ, ਜਾਂ ਹੋਰ ਨਿਵੇਸ਼ — ਇਹ ਡੀਮਡ ਡਿਸਪੋਜ਼ਿਸ਼ਨ ਇਹ ਨਿਰਧਾਰਤ ਕਰਦੀ ਹੈ ਕਿ ਕੀ ਪੂੰਜੀ ਲਾਭ ਹੈ ਜਾਂ ਨੁਕਸਾਨ। ਇਸਦੀ ਗਣਨਾ ਇਸ ਤਰ੍ਹਾਂ ਕੀਤੀ ਜਾਂਦੀ ਹੈ:
ਪੂੰਜੀ ਲਾਭ/ਨੁਕਸਾਨ = ਮੌਤ 'ਤੇ FMV − ਐਡਜਸਟਡ ਲਾਗਤ ਅਧਾਰ (ACB)
ਇਸ ਲਾਭ ਜਾਂ ਨੁਕਸਾਨ ਨੂੰ ਫਿਰ ਵਿਅਕਤੀ ਦੇ ਅੰਤਿਮ ਟੈਕਸ ਰਿਟਰਨ ਵਿੱਚ ਸ਼ਾਮਲ ਕੀਤਾ ਜਾਂਦਾ ਹੈ।
ਜਦੋਂ ਕਿਸੇ ਦੀ ਮੌਤ ਹੋ ਜਾਂਦੀ ਹੈ, ਤਾਂ ਡੀਮਡ ਡਿਸਪੋਜ਼ਿਸ਼ਨ ਦੁਆਰਾ ਸ਼ੁਰੂ ਕੀਤੇ ਗਏ ਕਿਸੇ ਵੀ ਪੂੰਜੀ ਲਾਭ ਦੀ ਰਿਪੋਰਟ ਆਮ ਤੌਰ 'ਤੇ ਮ੍ਰਿਤਕ ਦੇ ਅੰਤਿਮ ਰਿਟਰਨ (T1) 'ਤੇ ਕੀਤੀ ਜਾਂਦੀ ਹੈ, ਜੋ ਕਿ ਕਾਨੂੰਨੀ ਪ੍ਰਤੀਨਿਧੀ (ਐਗਜ਼ੀਕਿਊਟਰ ਜਾਂ ਪ੍ਰਸ਼ਾਸਕ) ਦੁਆਰਾ ਦਾਇਰ ਕੀਤੀ ਜਾਂਦੀ ਹੈ।
ਜਦੋਂ ਕਿਸੇ ਦੀ ਮੌਤ ਹੋ ਜਾਂਦੀ ਹੈ, ਤਾਂ ਡੀਮਡ ਡਿਸਪੋਜ਼ਿਸ਼ਨ ਦੁਆਰਾ ਸ਼ੁਰੂ ਹੋਣ ਵਾਲੇ ਕਿਸੇ ਵੀ ਪੂੰਜੀ ਲਾਭ ਦੀ ਰਿਪੋਰਟ ਆਮ ਤੌਰ 'ਤੇ ਮ੍ਰਿਤਕ ਦੀ ਅੰਤਿਮ ਰਿਟਰਨ (T1) 'ਤੇ ਕੀਤੀ ਜਾਂਦੀ ਹੈ, ਜੋ ਕਿ ਕਾਨੂੰਨੀ ਪ੍ਰਤੀਨਿਧੀ (ਐਗਜ਼ੀਕਿਊਟਰ ਜਾਂ ਪ੍ਰਸ਼ਾਸਕ) ਦੁਆਰਾ ਦਾਇਰ ਕੀਤੀ ਜਾਂਦੀ ਹੈ।
ਜੇਕਰ ਕੋਈ ਲਾਭ ਹੈ: ਲਾਭ ਦਾ ਅੱਧਾ ਹਿੱਸਾ ("ਟੈਕਸਯੋਗ ਪੂੰਜੀ ਲਾਭ") ਆਮਦਨ ਵਿੱਚ ਸ਼ਾਮਲ ਕੀਤਾ ਜਾਂਦਾ ਹੈ ਅਤੇ ਮ੍ਰਿਤਕ ਦੀ ਸੀਮਾਂਤ ਟੈਕਸ ਦਰ 'ਤੇ ਟੈਕਸ ਲਗਾਇਆ ਜਾਂਦਾ ਹੈ।
ਜੇਕਰ ਕੋਈ ਨੁਕਸਾਨ ਹੈ: ਪੂੰਜੀ ਘਾਟੇ ਦਾ ਦਾਅਵਾ ਕੀਤਾ ਜਾ ਸਕਦਾ ਹੈ ਅਤੇ ਅੰਤਿਮ ਰਿਟਰਨ ਵਿੱਚ ਹੋਰ ਆਮਦਨ ਨੂੰ ਘਟਾ ਸਕਦਾ ਹੈ।
ਕਿਸੇ ਵੀ ਟੈਕਸ ਬਕਾਇਆ ਦਾ ਆਮ ਤੌਰ 'ਤੇ ਲਾਭਪਾਤਰੀਆਂ ਨੂੰ ਉਨ੍ਹਾਂ ਦੀ ਵਿਰਾਸਤ ਪ੍ਰਾਪਤ ਕਰਨ ਤੋਂ ਪਹਿਲਾਂ ਨਿਪਟਾਉਣਾ ਪੈਂਦਾ ਹੈ ।
When a person dies in Canada, their tax obligations don’t simply disappear. While Canada doesn’t have an inheritance tax in the way some countries do, capital gains tax can still apply to an estate — often resulting in substantial tax owed before assets are transferred to beneficiaries.
Under Canadian tax law, when someone dies, they are deemed to have sold all of their property immediately before death at fair market value (FMV) — even if no actual sale took place. This is called a deemed disposition.
For capital property — such as real estate, stocks, crypto assets, collectibles, or other investments — this deemed sale determines whether there’s a capital gain or loss. It’s calculated as:
Capital Gain/Loss = FMV at death − Adjusted Cost Base (ACB)
This gain or loss is then included in the person’s final tax return.
When someone dies, any capital gains triggered by the deemed disposition are generally reported on the deceased’s final return (T1), filed by the legal representative (executor or administrator).
If there is a gain: Half of the gain (the “taxable capital gain”) is included in income and taxed at the deceased’s marginal tax rate.
If there is a loss: Capital losses can be claimed and may reduce other income in the final return.
Any tax owing must typically be settled before beneficiaries receive their inheritance.
